今日港股公告一览：首予智云健康（09955）“跑赢行业”评级 目标

　　 东吴证券：维持理想汽车-W（02015）“买入”评级 目标价149.11港元

　　 东吴证券发布研究报告称，维持理想汽车-W（02015）“买入”评级，考虑毛利率保持高位并持续加强控费能力，上调归母净利润预测。看好后续多款新车有望带来销量持续高增长，目标价149.11港元。公司2023Q1实现车辆销售收入183.3亿元，归母净利润9.3亿元，大幅提升，业绩表现超该行预期。另期内毛利率为20.4%，销量提升摊销费用率，释放较大业绩弹性；同时利息收入增加贡献业绩。

　　 报告中称，Q2理想L7/8/9实现完整季度交付，air版本交付贡献增量，季度交付持续高增；长期来看，双能战略加持，矩阵式组织架构赋能，理想产品周期依然强势。展望2023Q2，理想汽车预计交付7.6-8.1万辆，同比+165%-182%;收入为 242.2-258.6 亿元，单车均价31.9万元。中长期来看，“双能战略”陆续落地，800V超充方案发布，超充站建设持续推进；AD Max 3.0 城市NOA导航辅助驾驶预计于Q2开启内测用户推送。截至2025 年，理想汽车将形成20万元以上“1 超级旗舰车型+5 增程电动车型+5 高压纯电车型”的产品布局，全面满足家庭用户的需求。

　　 中金：首予智云健康（09955）“跑赢行业”评级 目标价13港元

　　 中金发布研究报告称，首予智云健康（09955）“跑赢行业”评级，目标价13港元，预计2023-24年EPS分别为-0.61元和-0.28元，较当前股价具有40%的上行空间。该行看好公司在慢病领域的积累和医院资源优势，通过与上游的协同合作，认为其能更好地推动院内外场景的变现。

　　 中金：维持鸿腾精密（06088）“跑赢行业”评级 目标价2.2港元

　　 中金发布研究报告称，维持鸿腾精密（06088）“跑赢行业”评级，对其2023/24年盈利预测为1.95/2.15亿美元，目标价2.2港元，较当前股价有50.7%上行空间。公司公布1Q23业绩：收入同比下滑18%至8.62亿美元，1Q23净亏损0.09亿美元，落于此前业绩预告区间，符合该行与市场预期。该行认为公司1Q23业绩承压主因：1）消费电子与服务器需求整体承压；2）公司积极扩充新产品布局导致费用率同比上升。

　　 报告中称，回顾1Q23，公司智能手机类业务实现收入2.3亿美元，同比下滑18%。根据Canlays，1Q23全球智能手机出货量同比下降13%至2.7亿部。该行认为鸿腾作为北美大客户传统充电类产品供应商，下滑态势与产业链整体趋同。同时公司在1Q23公开业绩会中，将2023年智能手机类收入指引由“同比持平”下调至“同比下滑5%-15%”，也反映上半年消费电子需求或短期承压。但展望下半年，伴随着北美大客户充电线材接口的潜在更迭，该行预计鸿腾基于较为稳固的市场地位，将有望受益于新产品升级趋势。

　　 该行提到，在1Q23公开业绩会中，公司仍然维持汽车电子+音频+AIoT三类业务收入占比在2023年达到30%的目标，该行认为公司仍持续推进其“3+3”的战略措施，第二成长曲线值得期待：汽车电子端，看好PrettlSWH的收购补齐公司在电线电缆连接解决方案的能力，基于鸿腾本身在电动车充电模块、连接器等板块的布局，该行预计将推动公司汽车电子业务收入稳步成长；音频+AIoT领域，公司正逐步推广全球产能布局，在中国大陆、印度、越南等地持续提升产线自动化升级与数字化转型。展望未来，在智能手机业务较为稳定的背景下，该行认为鸿腾在汽车、音频、AIoT等领域的布局将逐步落地，公司第二成长曲线值得期待。

　　 小摩：维持永利澳门（01128）“增持”评级 目标价12港元

　　 小摩发布研究报告称，维持永利澳门（01128）“增持”评级，目标价12港元。公司首季中场和非**业务表现强劲，势头并在第二季起持续。五一长假期间复苏步伐进一步加快，其中场客流量已恢复至约110%，VIP增长1倍多，零售租户销售额已达2019年136%。

　　 报告指出，永利澳门的最新数据应继续推高市场预期，相信这将有助于稳定投资者近期对澳门**板块的低迷情绪，尤其考虑到本轮上升周期与其他中国休闲、旅游股相比较为特殊。同时重申看好包括永利等澳门**股，认为仍然适合增持。该行表示，永利首季EBITDA达1.56亿元，好过该行预期；与2019年的第一季相比，整体EBITDA已恢复超过45%，中场**收入恢复逾70%，VIP客量恢复约15%，认为若中场表现仍偏然弱，期内业绩会更好。