公募REITs首份三季报出炉：首钢生物质REIT净利2094万

　　公募基金三季报继续披露，公募REITs首份季报来自中航首钢生物质REIT，统计显示，上市项目公司季内实现净利润2094.33万元，但因基金层新增投资交易所逆回购金额0.23亿元，公司目前经营现金流量净额仅514.95万元。

　　首钢生物质REIT首发上市成功，是第一批通过公募REITs上市企业之一，也是目前为数不多的生态环保资产类型，发行规模13.38亿元，发行价格13.38元，上市当日，场内价格报收14.71元，涨9.95%。2022年三季度末，场内价格为17.08元。

　　季末17.08元的场内价格相较此前公布的基金净值水平有一定的场内溢价，但截至三季报披露，首钢生物质REIT未就最新基金净值进行披露，此前中报披露时，基金份额净值为11.1430元。

　　当然，囿于基金封闭期限制，当前溢价水平对场内外套利操作来说并无可乘之机，但从现金分派的角度来说，场内价格的大幅失真或也“稀释”投资人在二级市场买入后的分红水平。

　　此前，首钢生物质REIT曾发布溢价风险提示，就场内价格明显高于可参考最新净值的情况做了说明。结果显示，通过二级市场买入基金的投资人或将承担更高的成本，在实际可供分配金额一定前提下，现金分派率将有折损。

　　此外，根据投资目标要求，该REIT募集资金存续期80%以上的基金资产投资于基础设施资产支持证券，剩余资产将采用固定收益投资策略，投向利率债、AAA级信用债或货币市场工具。

　　根据季报披露的期内资产组合情况，

　　作为基金管理人，中航基金在季报中表示，展望四季度，当前国内经济持续回升，特别是随着一揽子稳经济举措进一步贯彻落实，投资、消费、生产、房地产市场等动能将加快恢复改善，内生增长能力有望持续增强，推动经济回到并保持在合理区间。