A股午评：三大指数走势分化创指跌近2% 鸿蒙概念股强势领涨

　　三大指数早间走势分化，沪指弱势震荡，创指跌幅扩大至1.5%，指数黄线在上白线在下，多只权重股持续走低，北向资金大幅流出，板块方面，旅游餐饮板块受利好消息刺激走高，汽车产业链继续走强，华为鸿蒙概念股大幅拉升。总体而言，市场结构分化进一步加剧，个股涨多跌少，赚钱效应一般。 从盘面上看，鸿蒙概念、汽车整车、数据安全板块涨幅居前，猪肉、CRO概念、钒电池板块跌幅居前。

方正证券：目前处于新一轮猪周期的上升通道，板块上涨空间广阔

方正证券认为，此轮周期能繁母猪真实去化或超预期，能繁母猪产能去化趋势已成，新一轮猪周期已开启，目前处于新一轮猪周期的上升通道。从猪价周期对应板块的投资周期，我们认为目前处于猪周期投资第二阶段——产能去化兑现，猪价股价齐升的前中期，叠加上市猪企出栏集中度快速提升，板块具有周期与成长双重逻辑，将迎来“量”与“价”的估值双击，量增价涨下板块上涨空间广阔。

银河证券：中期业绩高增长带来亮点，基本面边际改善有望催化通信行业估值修复

中国银河证券指出，双碳背景下，通信+能源融合发展，行业共振迎来广阔天地，产业不断拓展前沿应用助力能源业务高速发展，维持对通信行业的“推荐”评级。通信的子行业景气度边际改善有利于估值的企稳回升，中长期来看业绩高增的确定性更强。

中金公司：从中报业绩看港股的机会与挑战

中金公司认为，海外中资股中报业绩期将于8月进入高峰期。整体上，我们预计上半年盈利增速大幅回落至5%，但下半年有望改善，且上下游分化也可能有所收敛，关注部分盈利增长确定性较强(如部分汽车、医药和部分互联网等)或未来有改善预期的板块(中下游消费、公用事业等)。一些结构性问题和需求再度走弱是潜在风险。