手上有15万，直接存银行好，还是买点理财产品合

　　无论个人持有的资金数额是多或是少，最重要的是让手上的资金发挥最大的效率，因此我们可以从收益情况、风险情况和操作便利情况等三方面对储蓄还是购买理财进行探讨。

　　我国用居民消费价格指数，即CPI指数来反映通货膨胀的程度。根据中金发布的2020年宏观经济展望报告，预计2020-2021年我国实际GDP增速将从今年的6.1%放缓至5.9%和5.8%，2020年CPI均值可能升高到3.8%，虽然2021年CPI会回落，但未来2-3个季度不排除CPI接近、甚至高于4%的可能性。

　　来看近期的银行存款利率，活期利率只有0.30%，三年和五年期的定期存款利率均为2.75%，距离未来两年预计的通货膨胀率仍然有不小的差距。银行定期理财产品的收益率最要高一些，目前6个月以内的定期理财产品收益在3.5%-5%之间，1年期的收益略高于6个月内的产品，但一般也就在5.5%以下。

　　虽然定期存款利率和定期理财产品收益率都不算高，但其中理财产品的收益还是勉强跑赢了预计CPI，且收益率高于同投资期限的定期存款率2个多点，投资理财产品更为合适。

　　无论是银行定期存款，还是银行非结构化理财产品，两者的风险都是比较低的。其中，银行定期存款是除非银行倒闭才会产生亏损风险的投资，但相应的，其收益率确实很低，还不及通货膨胀率。

　　购买银行的非结构化定期理财产品，虽然现在银行理财合同里不能规定“保本”，也没有刚性兑付说明，但实质上这些理财产品的亏损概率都不高，只要不要买结构化产品的劣后级，或者投资一些期货、期权类高风险产品，定期的银行理财产品基本上可以视为“无风险投资”。

　　在操作灵活性方面，现在投资者要购买银行定期理财产品时，除了在首次申购的时候可能需要根据不同银行的要求现场进行双录（录音、录像）认证和签字确认，之后都可以通过手机APP进行申购和赎回，投资定期存款也是如此，应该说都是非常方便的了。

　　对于短期有资金需求的投资者来说，即使出现产品未到期急需用钱的情况，也是可以提前赎回或者把钱取出来的，就是收益会受到影响。

　　总的来说，个人认为直接存银行定期或者购买非结构化银行理财产品，这两种理财方式的风险性和流动性相当，收益也都不高，不过后者的收益会高于前者，所以二选一的话，更推荐购买银行理财产品。